Explorateur économique
PIB réel (dollars chaînés 2017)
Le PIB réel mesure la valeur ajustée de l'inflation de tous les biens et services produits dans l'économie américaine, servant de principal indicateur de la santé économique et de la dynamique de croissance.
La croissance du PIB stimule l'emploi, les revenus et le niveau de vie. C'est le tableau de bord ultime pour évaluer l'efficacité des politiques économiques et l'analyse des cycles économiques.
Niveau actuel : 24065.96 (données trimestrielles, taux de croissance annualisés). Variation annuelle : +2.0 %.. Depuis le début de l'année : +2.2 %..
IPC (Tous les consommateurs urbains)
L'indice des prix à la consommation suit l'évolution moyenne des prix payés par les consommateurs urbains pour un panier de biens et services, servant de mesure principale de l'inflation.
L'IPC impacte directement le pouvoir d'achat, les décisions de politique de la Réserve fédérale et les ajustements du coût de la vie. Il est crucial pour la politique monétaire et la planification économique.
Niveau actuel : 327.46 (données mensuelles, variations annuelles les plus significatives). Variation annuelle : +2.4 %.. Depuis le début de l'année : +0.3 %..
Taux de chômage
Le taux de chômage mesure le pourcentage de la population active recherchant activement un emploi sans en trouver, indiquant la santé du marché du travail.
Un faible chômage signale une force économique mais peut alimenter l'inflation salariale. Un chômage élevé indique une faiblesse économique et des ressources humaines inexploitées.
Niveau actuel : 4.40 (données mensuelles, ajustements saisonniers appliqués). Variation annuelle : +0.20 pts. Depuis le début de l'année : +0.10 pts.
Taux des fonds fédéraux effectifs
Le taux des fonds fédéraux est le taux d'intérêt que les banques se facturent mutuellement pour les prêts au jour le jour, directement contrôlé par la Réserve fédérale comme principal outil de politique monétaire.
Ce taux influence tous les autres taux d'intérêt, affectant les coûts d'emprunt, les décisions d'investissement, les valeurs des devises et l'activité économique globale.
Niveau actuel : 3.64 (données quotidiennes, fixées par les réunions du FOMC). Variation annuelle : -0.69 pts. Depuis le début de l'année : +0.00 pts.
Rendement du Trésor à 10 ans
Le rendement du Trésor à 10 ans représente le rendement des obligations gouvernementales américaines à 10 ans, servant de référence pour les taux d'intérêt à long terme et les attentes économiques.
Ce rendement influence les taux hypothécaires, le coût d'emprunt des entreprises et les flux d'investissement. Il reflète les anticipations d'inflation et les perspectives de croissance économique.
Niveau actuel : 4.21 (données de marché quotidiennes, référence très liquide). Variation annuelle : -0.07 pts. Depuis le début de l'année : +0.02 pts.
Emplois non agricoles
Les emplois non agricoles mesurent le nombre d'employés rémunérés dans l'économie américaine, à l'exclusion des travailleurs agricoles, indiquant la croissance de l'emploi et la dynamique économique.
La création d'emplois stimule les dépenses de consommation, qui représentent 70 % de l'activité économique. C'est un indicateur clé de la santé économique et de la tension sur le marché du travail.
Niveau actuel : 158466.00 (données mensuelles, étroitement surveillées par les marchés). Variation annuelle : +0.1 %.. Depuis le début de l'année : -0.1 %..
Indice de production industrielle
L'indice de production industrielle mesure la production réelle des secteurs manufacturier, minier et des services publics, reflétant l'ossature industrielle de l'économie.
L'activité industrielle stimule la croissance de la productivité, les exportations et les emplois bien rémunérés. Elle est sensible au commerce mondial et aux cycles d'investissement des entreprises.
Niveau actuel : 102.34 (données mensuelles, corrigées des variations saisonnières). Variation annuelle : +2.3 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Ventes au détail (avancées)
Les ventes au détail mesurent le total des recettes des magasins, indiquant les habitudes de consommation et la dynamique économique au niveau des ménages.
Les dépenses de consommation représentent 70 % de l'activité économique aux États-Unis. Les ventes au détail révèlent la confiance des consommateurs, le pouvoir d'achat et la viabilité économique.
Niveau actuel : 733537.00 (estimations avancées mensuelles, données révisées). Variation annuelle : +3.2 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Mises en chantier
Les mises en chantier suivent le démarrage des nouvelles constructions résidentielles, indiquant la santé du marché du logement et l'activité économique future via des effets multiplicateurs.
Le logement génère la création de richesse, l'emploi dans la construction et les industries connexes, et reflète la disponibilité du crédit et les tendances démographiques.
Niveau actuel : 1487.00 (données mensuelles, indicateur prospectif). Variation annuelle : +9.5 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Indice des prix PCE de base
L'indice des prix PCE de base exclut les prix de l'alimentation et de l'énergie des dépenses de consommation personnelle, fournissant la mesure de l'inflation préférée de la Fed.
Le PCE de base élimine les composantes volatiles pour révéler les tendances sous-jacentes de l'inflation, guidant directement les décisions de politique monétaire de la Réserve fédérale.
Niveau actuel : 128.39 (données mensuelles, indicateur cible de 2 % de la Fed). Variation annuelle : +3.1 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Dépenses de consommation personnelle
Les dépenses de consommation personnelle mesurent le total des dépenses des ménages en biens et services, représentant la plus grande composante de l'activité économique.
La croissance du PCE stimule l'expansion économique et l'emploi. Elle reflète la santé financière des ménages et la confiance dans les conditions économiques futures.
Niveau actuel : 21536.60 (données mensuelles, mesure large de la consommation). Variation annuelle : +5.3 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Sentiment des consommateurs (UMich)
L'indice de confiance des consommateurs de l'Université du Michigan mesure la confiance des consommateurs concernant les conditions économiques actuelles et futures via des enquêtes mensuelles.
La confiance des consommateurs prédit le comportement d'achat, qui alimente la croissance économique. Les variations de sentiment peuvent signaler des points de retournement dans les cycles économiques.
Niveau actuel : 56.40 (données d'enquête mensuelles, indicateur prospectif). Variation annuelle : -21.3 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Masse monétaire M2
La masse monétaire M2 inclut la monnaie fiduciaire, les dépôts à vue, les dépôts d'épargne et les titres du marché monétaire, mesurant la masse monétaire au sens large dans l'économie.
La croissance de la masse monétaire peut alimenter l'inflation ou l'expansion économique. Les variations du bilan de la Fed impactent directement M2, affectant la disponibilité du crédit et la liquidité.
Niveau actuel : 22442.10 (données hebdomadaires, transmission de la politique monétaire). Variation annuelle : +4.3 %.. Depuis le début de l'année : +0.0 %..
Indice VIX
L'indice VIX mesure la volatilité attendue du marché actions basée sur les options sur le S&P 500, souvent appelé la 'jauge de la peur' du sentiment du marché.
Les pics du VIX en période de tension sur les marchés affectent le comportement des investisseurs, les conditions de crédit et la confiance économique. Un VIX faible suggère des risques de complaisance.
Niveau actuel : 24.23 (données de marché quotidiennes, tendance de retour à la moyenne). Variation annuelle : -2.69 pts. Depuis le début de l'année : +9.72 pts.
Trésor 10 ans moins 2 ans
L'écart entre le rendement à 10 ans et à 2 ans mesure la pente de la courbe des taux, servant de prédicteur fiable des récessions et de l'efficacité des politiques.
Les inversions de la courbe des taux (écarts négatifs) ont précédé chaque récession depuis 1970, faisant de cet indicateur un signal d'alerte précoce critique.
Niveau actuel : 0.51 (données quotidiennes, délai d'alerte récession de 6 à 18 mois). Variation annuelle : +0.20 pts. Depuis le début de l'année : -0.21 pts.
Trésor 10 ans moins 3 mois
L'écart entre le rendement à 10 ans et à 3 mois complète l'écart 2-10 pour la prédiction des récessions, capturant la dynamique des taux à court terme.
Cet écart reflète la transmission de la politique de la Réserve fédérale et la santé du secteur bancaire, car les banques tirent profit de l'écart entre emprunts à court terme et prêts à long terme.
Niveau actuel : 0.55 (données quotidiennes, indicateur de rentabilité bancaire). Variation annuelle : +0.58 pts. Depuis le début de l'année : +0.01 pts.
Prix des logements Case-Shiller
L'indice Case-Shiller des prix des logements suit les variations de la valeur des logements dans les principales zones métropolitaines américaines, mesurant les tendances du marché immobilier et la richesse des ménages.
La richesse liée au logement influence les dépenses de consommation via des effets de richesse, tandis que les variations de prix affectent l'accessibilité, l'activité de construction et la stabilité financière.
Niveau actuel : 327.45 (données mensuelles, grandes zones métropolitaines). Variation annuelle : +1.3 %.. Depuis le début de l'année : +1.2 %..
Prix spot du brut WTI
Le prix spot du brut West Texas Intermediate sert de référence américaine pour les prix du pétrole, influençant les coûts de l'énergie, l'inflation et l'évaluation des risques géopolitiques.
Les chocs des prix du pétrole peuvent déclencher des récessions ou des épisodes d'inflation. Les coûts énergétiques impactent le transport, l'industrie et les habitudes de consommation.
Niveau actuel : 64.51 (tarification quotidienne des matières premières, sensibilité géopolitique). Variation annuelle : -9.8 %.. Depuis le début de l'année : +7.4 %..
Rendement des obligations d'entreprises Baa de Moody's
Le rendement des obligations d'entreprises Baa de Moody's représente le coût d'emprunt des entreprises de qualité moyenne, indiquant les conditions du marché du crédit et l'accès des entreprises au capital.
Le coût d'emprunt des entreprises affecte l'investissement, les projets d'expansion et la croissance économique. L'augmentation des écarts signale une tension du crédit et des inquiétudes économiques.
Niveau actuel : 5.81 (données quotidiennes, indicateur de risque de crédit). Variation annuelle : -0.11 pts. Depuis le début de l'année : -0.07 pts.
Ventes totales de véhicules
Les ventes totales de véhicules combinent les ventes de voitures neuves et de camionnettes légères, indiquant la demande des consommateurs pour les biens durables et la santé du secteur manufacturier.
Les ventes automobiles reflètent la confiance des consommateurs à l'égard des grosses dépenses et stimulent l'emploi dans l'industrie manufacturière. Le secteur est sensible aux conditions de crédit et aux cycles économiques.
Niveau actuel : 16.12 (données mensuelles, indicateur cyclique). Variation annuelle : -1.8 %.. Depuis le début de l'année : +6.0 %..
Indice S&P 500
L'indice S&P 500 suit la performance boursière des 500 plus grandes entreprises américaines, reflétant le sentiment des investisseurs, les valorisations et les effets de richesse sur l'économie.
La performance du marché actions influence l'épargne-retraite, la confiance des consommateurs, le coût du financement des entreprises et le sentiment économique global ainsi que les flux d'investissement.
Niveau actuel : 6672.62 (données de marché quotidiennes, moteur de l'effet de richesse). Variation annuelle : +19.2 %.. Depuis le début de l'année : -2.7 %..
Indice du dollar américain pondéré par le commerce
L'indice du dollar pondéré par le commerce mesure la valeur du dollar par rapport aux principales devises partenaires, affectant la compétitivité et les flux commerciaux.
La vigueur du dollar impacte la compétitivité des exportations, le coût des importations, l'inflation et les bénéfices des multinationales. Il reflète la performance économique relative et la politique.
Niveau actuel : 119.49 (données FX quotidiennes, compétitivité commerciale). Variation annuelle : -5.2 %.. Depuis le début de l'année : -0.1 %..
🔗 Matrice des élasticités inter-marchés
Cette matrice d'élasticité montre comment les variables économiques s'influencent mutuellement grâce à des relations historiques en pourcentage au cours des 5 dernières années. Chaque cellule indique la variation attendue en pourcentage de la variable de la ligne lorsque la variable de la colonne change de 1%. Les cellules vertes indiquent des élasticités positives fortes (>0.5), les cellules rouges des relations négatives fortes (<-0.5), et les cellules de couleur de fond représentent des relations neutres ou faibles. La sensibilité des marchés boursiers aux taux d'intérêt, l'impact de l'inflation sur les rendements obligataires et la relation entre l'emploi et les dépenses de consommation sont autant d'éléments clés. Cette matrice permet d'identifier les canaux de transmission en cas de tensions sur les marchés, de repérer les indicateurs avancés et de comprendre comment les changements de politique se répercutent sur l'économie. Les tendances récentes montrent une sensibilité accrue entre les taux et l'immobilier, ce qui témoigne de l'efficacité de la transmission de la politique de la Fed.
Tableau de bord des indicateurs économiques clés
Ce tableau de bord complet affiche 22 indicateurs économiques américains cruciaux couvrant la croissance du PIB, les mesures d'inflation, les données d'emploi, les taux de la politique monétaire et les mesures de sentiment du marché. La Réserve fédérale a fixé le taux des fonds fédéraux à 3.64%, actuellement en baisse. Le taux de chômage est de 4.4% (niveau modéré), ayant en hausse au cours de la dernière année. L'inflation s'établit à 2.4% en glissement annuel (faible), actuellement en hausse. La courbe des taux (écart 10Y-2Y) est pente positive, indiquant des conditions normales. Les mises en chantier sont en hausse avec une performance mixte en glissement annuel (+9.5%). Le sentiment des consommateurs est de niveau faible à 56.4, actuellement en hausse. Surveillez ces indicateurs pour comprendre la dynamique économique, l'efficacité des politiques et les points de retournement potentiels du cycle économique.